در این مقاله قصد داریم به بررسی یکی از چالش‌برانگیزترین و همزمان جذاب‌ترین جنبه‌های دنیای اقتصاد و سرمایه‌گذاری بپردازیم: بهترین سرمایه‌گذاری در زمان جنگ. جنگ، به عنوان یک رویداد ژئوپلیتیکی بزرگ، تأثیرات گسترده‌ای بر بازارهای مالی و اقتصاد جهانی دارد. در چنین شرایطی، یکی از چالش‌های سرمایه‌گذاران این است که کجا و چگونه سرمایه‌گذاری کنند.
فهرست
- ۱ در زمان جنگ چه چیزهایی گران می شود؟!
- ۲ شوک اقتصادی از تبعات جنگ
- ۳ جنگ کدام بازارها را از رونق می‌اندازد؟
- ۴ عوامل موثر جنگ بر قیمت طلا
- ۵ در زمان جنگ بهترین سرمایه گذاری چیست؟
- ۶ بهترین سرمایه گذاری در زمان جنگ چه ویژگی هایی دارد
- ۷ بهترین گزینه های سرمایه گذاری در زمان جنگ
- ۸ بدترین سرمایه گذاری در زمان جنگ چیست؟
- ۹ تاثیر جنگ بر قیمت طلا در طول تاریخ
- ۱۰ قیمت طلا در ایران
در زمان جنگ چه چیزهایی گران می شود؟!
اگر جنگی رخ بدهد، پیش بینی‌ها خوب نیستند و اولین بازارهای تحت تاثیر جنگ، ارز و طلا هستند.
پیشتر یک کارشناس مسائل اقتصادی به اقتصاد ۲۴ گفته بود: در شرایطی که دلار به مرز ۶۵ هزار تومان رسیده و حداقل ۲۵ درصد دیگر از ارزش پول ملی کاسته شده است، صحبت از جنگ، لطف به نتانیاهو و پشت کردن به اقتصاد ایران است. دولت رئیسی در شرایط اقتصادی منظم و با ثباتی نیست که بخواهد ریسک این تنش‌ها را هم به خود بخرد، حال آنکه ۶ ماه دیگر بحران ترامپ را هم پیش رو داریم، این اقتصاد مگر چند شوک دیگر باید در سال به خود ببیند تا سر پا بماند؟!
محمد یوسفی آرامش همچنین یادآور شده است: «می بینم که عده‌ای از مقامات از صبر استراتژیک یا راهبردی صحبت می‌کنند، تمامی فعالین سیاسی، اقتصادی و رسانه‌ای باید روی این واژه مانور بدهند، باور کنید بزرگترین نگرانی ما باید آن باشد که کسی تصمیمی احساسی برای مملکت، آینده مردم ایران و خاک آن نگیرد.».
اما مرتضی افقه، استاد دانشگاه و تحلیلگر اقتصادی نیز در همین باره به اقتصاد ۲۴ می‌گوید که: «هر چند اکنون به جدیت مساله جنگ در منطقه مطرح است، اما حقیقت همان است که از نظر وضعیت اقتصادی ما آمادگی ورود به یک جنگ را نداریم.»
شوک اقتصادی از تبعات جنگ
وی در ادامه نیز با اشاره به بحران‌های فزاینده اقتصادی و اجتماعی در کشور افزود: «اکنون نیز باید بپذیریم آقایان اقتصاد را آن قدر خوب مدیریت نکردند که حداقل اگر اکنون خدای ناکرده جنگی نیز رخ داد، دستکم پشتوانه مردمی دچار آسیب نشود.
در این شرایط با گستردگی نابرابری، گستردگی بیکاری، گستردگی فقر و و گستردگی نارضایتی‌های اجتماعی، اقتصاد کشور آمادگی هیچ مدل شوکی را ندارد؛ چه شوک‌های اقتصادی همچون همان چیزی که به نام جراحی اقتصادی نام گذاری کردند و چه شوک‌های سیاسی و یا حتی شوک نظامی را کشور اکنون نمی‌تواند تحمل کند.»
جنگ کدام بازارها را از رونق می‌اندازد؟
وقتی کشوری درگیر جنگ می‌شود، مردم دیگر به اندازه سابق خرید نمی‌کنند و ترجیح می‌دهند بیشتر پس‌انداز کنند، ممکن است پول کشورشان بی‌ارزش شود، از این رو به دنبال آن‌اند که آن را به دارایی‌های باارزش تبدیل کنند.
از سوی دیگر از خرید خانه هراس دارند، به همین دلیل قیمت مسکن در کشورهای درگیر جنگ بسیار کاهش پیدا می‌کند. وقتی سرمایه‌گذاران خارجی کشور را ترک کنند، فرصت‌های سرمایه‌گذاری محدودتر و آینده غیر قابل پیش‌بینی می‌شود.
تاثیر جنگ فقط محدود به منطقه درگیر جنگ نیست، در طول جنگ خلیج فارس میزان خرید مردم انگلستان، در هزاران کیلومتر دورتر، حدود ۱۵ درصد کاهش داشت. جنگ روسیه و اوکراین نیز در همه دنیا و به خصوص در اروپا تبعات اقتصادی زیادی داشته، قیمت کالاها بالا رفته و مخارج مصرف‌کنندگان کم شده است.
ولی جنگ همیشه هم بی‌رونقی بازارها را به همراه ندارد. شروع جنگ معمولاً با رونق بازار طلا همراه است. طلا دارایی محبوب دوران جنگ است، به همین دلیل هم قیمت طلا در طول جنگ ویتنام ۵۰ درصد و در طول جنگ خلیج فارس ۲۰ درصد و در طول جنگ عراق ۵۰ درصد رشد داشت.
اما داستان سهامداران و فعالان بازار سهام کمی متفاوت است، آنها به گونه‌ای غیر قابل پیش‌بینی نسبت به اخبار جنگ واکنش نشان می‌دهند که همین امر پیش‌بینی بازدهی بازارهای سهام در کشورهای درگیر جنگ را دشوار کرده است.
عوامل موثر جنگ بر قیمت طلا
بازارمالی یک دنیای کاملا تاثیرپذیر از رویدادها و اتفاقات جهانی هستند، این تاثیرپذیری گاهی حتی از توییت یا پست یک سیاست‌گذار هم نشات می‌گیرد. افراد حوزه مالی در زمان رکود و بحران اقتصادی یا در زمان جنگ و نابسامنی به دنبال یک دارایی امن هستند تا پول و سایر دارایی‌های دیگر را به آن تبدیل کنند و اولین گزینه‌ای که به ذهن آنها می‌رسد فلز زرد رنگ یعنی طلا است.
طلا اگرچه یک دارایی امن برای سرمایه‌گذاری و فرار از بحران محسوب می‌شود اما مانند سایر دارایی‌ها، ارزش طلا نیز در جنگ و بحران به‌شدت از سیاست کشورها تاثیر می‌گیرد.
در زمان جنگ بهترین سرمایه گذاری چیست؟
یکی از بهترین گزینه‌های سرمایه‌گذاری در زمان جنگ، سرمایه‌گذاری در “طلا” است. اما چرا طلا بهترین سرمایه‌گذاری در زمان جنگ و ناآرامی است:
دارایی امن: طلا به طور سنتی به عنوان یک “دارایی امن” در نظر گرفته می‌شود. در دوران بحران‌ها و نااطمینانی‌های اقتصادی و سیاسی، سرمایه‌گذاران به دنبال دارایی‌هایی هستند که ارزش خود را حفظ کرده یا حتی افزایش دهند و طلا اغلب این ویژگی را دارد.
مقاوم در برابر تورم: در دوران جنگ، اغلب شاهد افزایش تورم هستیم. طلا به دلیل محدود بودن منابع و مقاومت در برابر تورم، می‌تواند به عنوان یک سرمایه‌گذاری مطمئن در برابر افت ارزش پول محسوب شود.
تقاضای جهانی: طلا یک دارایی با تقاضای جهانی است و در زمان‌های بحران، تقاضا برای آن اغلب افزایش می‌یابد، زیرا سرمایه‌گذاران و حتی دولت‌ها به دنبال حفظ دارایی‌های خود در برابر نوسانات بازار هستند.
نقدشوندگی بالا: طلا دارای نقدشوندگی بالایی است، به این معنی که به راحتی و بدون از دست دادن ارزش قابل تبدیل به نقدینگی است، که در دوران بحران می‌تواند یک مزیت بزرگ باشد.
تاریخچه‌ای ثابت: تاریخچه طلا نشان دهنده پایداری و افزایش ارزش آن در طولانی مدت است، به ویژه در دوران بحران‌ها و جنگ‌ها.
با این حال، همانند هر سرمایه‌گذاری دیگری، سرمایه‌گذاری در طلا نیز دارای ریسک‌های خود است و باید به عنوان بخشی از یک استراتژی سرمایه‌گذاری متنوع و متعادل در نظر گرفته شود.
همچنین، توجه به تحلیل‌های بازار، شرایط اقتصادی جهانی و مشورت با یک مشاوره سرمایه گذاری حرفه‌ای قبل از اتخاذ تصمیمات سرمایه‌گذاری ضروری است. در نهایت، سرمایه‌گذاری در طلا می‌تواند یک رویکرد محافظه‌کارانه و متعادل در دوران نااطمینانی و بحران باشد.
بهترین سرمایه گذاری در زمان جنگ چه ویژگی هایی دارد
پایداری و امنیت: سرمایه‌گذاری‌هایی که کمتر تحت تأثیر نوسانات بازار و بی‌ثباتی‌های سیاسی قرار می‌گیرند، در دوران جنگ مطلوب‌تر هستند. به عنوان مثال، طلا یا اوراق قرضه دولتی کشورهای پایدار می‌توانند از این دست باشند.
تنوع‌بخشی: پخش کردن ریسک سرمایه‌گذاری از طریق تنوع‌بخشی به دارایی‌های مختلف، یک استراتژی کلیدی در زمان بحران است. این امر شامل سرمایه‌گذاری در دارایی‌هایی با ریسک‌های متفاوت و وابسته به بازارهای مختلف است.
ریسک‌پذیری متعادل: در دوران بحران، ریسک‌پذیری بیش از حد می‌تواند خطرناک باشد. بنابراین، انتخاب سرمایه‌گذاری‌هایی با ریسک متعادل مهم است.
نقدشوندگی: شاید یکی از مهمترین ویژگی های بهترین سرمایه‌گذاری در زمان جنگ ویژگی نقدشوندگی آن است. داشتن دارایی‌هایی که به راحتی و بدون از دست دادن ارزش قابل تبدیل به نقدینگی هستند، در دوران نااطمینانی بسیار اهمیت دارد.
مقاومت در برابر تورم: سرمایه‌گذاری در دارایی‌هایی که می‌توانند از ارزش خود در برابر تورم حفاظت کنند، مانند برخی از کالاها یا دارایی‌های واقعی در دوران جنگ بسیار اهمیت دارد.
استراتژی مبتنی بر تحلیل: تحقیق و تحلیل دقیق بازار و شرایط اقتصادی، به جای تصمیم‌گیری بر اساس عواطف یا شایعات.
انعطاف‌پذیری: توانایی تغییر و تطبیق سرمایه‌گذاری‌ها با توجه به تحولات بازار و شرایط جهانی است.
مدیریت ریسک: به کارگیری استراتژی های مدیریت ریسک مانند حد زیان، تنظیم مجدد سبد سرمایه‌گذاری و پایبندی به یک برنامه سرمایه‌گذاری مدون.
مسئولیت‌پذیری اجتماعی: در نظر گرفتن تأثیرات اجتماعی و اخلاقی سرمایه‌گذاری‌ها، به ویژه در دوران جنگ که مسائل اخلاقی و انسانی می‌تواند نقش مهمی داشته باشد.
به خاطر داشته باشید که سرمایه‌گذاری در دوران جنگ و بحران‌های گسترده همیشه با ریسک‌های بالایی همراه است و مشورت با متخصصان و تحلیلگران مالی برای اتخاذ تصمیمات آگاهانه ضروری است.
بهترین گزینه های سرمایه گذاری در زمان جنگ
کالاهای اساسی و امن: سرمایه‌گذاری در کالاهایی مانند طلا که اغلب به عنوان دارایی‌های امن در نظر گرفته می‌شوند، می‌تواند یک گزینه باشد. طلا به خصوص در دوران بحران‌های اقتصادی و سیاسی به عنوان پناهگاه سرمایه شناخته می‌شود.
اوراق قرضه دولتی: اوراق قرضه دولت‌های پایدار و قوی اقتصادی می‌توانند سرمایه‌گذاری‌های نسبتاً امنی در دوران بحران باشند.
سهام شرکت‌های دفاعی و امنیتی: در دوران جنگ، شرکت‌هایی که در صنایع دفاعی و امنیتی فعالیت می‌کنند، ممکن است عملکرد بهتری داشته باشند.
سرمایه‌گذاری در کالاهای مورد نیاز: کالاهایی که در دوران جنگ تقاضا برای آنها افزایش می‌یابد، مانند مواد غذایی و انرژی، می‌توانند گزینه‌های سرمایه‌گذاری مناسبی باشند.
صندوق‌های سرمایه‌گذاری متنوع: صندوق‌های سرمایه‌گذاری که به طور گسترده‌ای در بازارها و دارایی‌های مختلف سرمایه‌گذاری می‌کنند، می‌توانند ریسک را توزیع کرده و احتمال زیان را کاهش دهند.
نقدینگی: حفظ بخشی از دارایی‌ها به صورت نقدینگی می‌تواند در دوران بحرانی مفید باشد، زیرا این امکان را فراهم می‌کند تا به سرعت به تغییرات بازار و فرصت‌های سرمایه‌گذاری جدید واکنش نشان دهید.
بدترین سرمایه گذاری در زمان جنگ چیست؟
بدترین سرمایه‌گذاری‌ها در زمان جنگ معمولاً شامل دارایی‌ها یا سکتورهایی هستند که بیشترین آسیب‌پذیری را در برابر تنش‌های ژئوپلیتیکی و بحران‌های اقتصادی نشان می‌دهند. در اینجا به چند نمونه اشاره می‌کنیم:
سهام شرکت‌های بین‌المللی در مناطق جنگی: شرکت‌هایی که عملیات گسترده‌ای در مناطق جنگی یا مناطقی که تحت تأثیر تنش‌های سیاسی هستند دارند، می‌توانند به شدت آسیب‌پذیر باشند. تولید، فروش و دیگر فعالیت‌های اقتصادی این شرکت‌ها ممکن است به شدت مختل شود.
سرمایه‌گذاری در بازارهای نوظهور و ناپایدار: بازارهای نوظهور که دارای سیستم‌های مالی و سیاسی ناپایدار هستند، می‌توانند در زمان جنگ بسیار آسیب‌پذیر باشند. این بازارها ممکن است با خروج سرمایه، افزایش تورم و ناپایداری ارز مواجه شوند.
سرمایه‌گذاری در صنایع وابسته به صادرات: صنایعی که به شدت وابسته به صادرات هستند، مانند صنایع کشاورزی و تولیدی، می‌توانند تحت تأثیر تحریم‌ها، قطع روابط تجاری و اختلال در زنجیره تأمین قرار گیرند.
سرمایه‌گذاری در دارایی‌های با ریسک بالا: دارایی‌هایی با ریسک بالا مانند برخی از انواع اوراق بهادار مشتقه یا سهام شرکت‌های کوچک و متوسط با ریسک بالا ممکن است در شرایط بحرانی به شدت از ارزش ساقط شوند.
سرمایه‌گذاری‌هایی با نقدینگی پایین: دارایی‌هایی که نقدشوندگی کمی دارند و به راحتی به نقد تبدیل نمی‌شوند، می‌توانند در زمان بحران بسیار خطرناک باشند، زیرا سرمایه‌گذاران ممکن است در صورت نیاز قادر به فروش سریع آنها نباشند.
به طور خلاصه، بدترین سرمایه‌گذاری‌ها در زمان جنگ معمولاً شامل دارایی‌هایی هستند که بیشترین آسیب‌پذیری را در برابر نااطمینانی‌های اقتصادی و سیاسی دارند. همچنین، این دارایی‌ها اغلب کمترین توانایی را برای مقابله با نوسانات شدید بازار و کاهش نقدینگی دارند. در چنین شرایطی، انتخاب سرمایه‌گذاری‌های محافظه‌کارانه‌تر و امن‌تر اغلب توصیه می‌شود.
تاثیر جنگ بر قیمت طلا در طول تاریخ
در کل، تأثیر جنگ بر قیمت طلا بستگی به متغیرهای مختلفی دارد و نمی‌توان به صورت قطعی پیش‌بینی کرد که قیمت طلا چگونه تحت تأثیر جنگ خواهد بود. به عنوان یک سرمایه‌گذار یا خریدار طلا، مهم است که به تحولات بازار نگاهی دقیق داشته و با تحلیل‌های مالی و اقتصادی کمکی به انتخاب‌های خود اعمال کنید.
از نظر تاریخی، تأثیر جنگ‌ها بر قیمت طلای جهانی معمولاً با توجه به متغیرهای مختلف می‌تواند متفاوت باشد. در زیر چند نمونه از تأثیر جنگ‌ها بر قیمت طلا در تاریخ آورده شده است:
جنگ جهانی اول (۱۹۱۴-۱۹۱۸)
در ابتدا این جنگ، قیمت طلا کاهش یافت؛ اما پس از آن به عنوان یک دارایی امن مورد توجه قرار گرفت و قیمت طلا افزایش یافت. این افزایش به عنوان یک نمونه از چگونگی تأثیر جنگ بر قیمت طلا بود.
جنگ جهانی دوم (۱۹۳۹-۱۹۴۵)
در طی این جنگ، تأثیر جنگ بر قیمت طلا مشابه جنگ جهانی اول بود. ابتدا به عنوان یک سرمایه‌گذاری ضدتورم مورد توجه قرار گرفت و قیمت طلا افزایش یافت.
جنگ‌های خاورمیانه (مثلاً جنگ عراق و جنگ افغانستان)
در طی این جنگ‌ها، تقاضا برای طلا به عنوان یک سرمایه‌گذاری ضدریسک در بسیاری از موارد افزایش یافت و این افزایش به افزایش قیمت طلا منجر شد.
جنگ در سوریه
جنگ داخلی در سوریه منجر به تغییرات زیادی در قیمت طلا شد. در برخی دوره‌ها، تقاضا برای طلا به عنوان یک سرمایه‌گذاری ضدتورم افزایش یافت و قیمت طلا افزایش یافت.
جنگ‌های آفریقا
برخی از جنگ‌های در قاره آفریقا منجر به افزایش قیمت طلا شدند، زیرا طلا در بسیاری از کشورهای آفریقایی استخراج می‌شود و تأمین طلا ممکن است در شرایط جنگ متأثر شود.باید توجه داشت که تأثیر جنگ بر قیمت طلا همواره یک الگوی ثابت ندارد و به شرایط خاص هر جنگ، اقتصاد جهانی و عوامل دیگر بستگی دارد. تاریخ نشان می‌دهد که طلا به عنوان یک روش سرمایه گذاری امن معمولاً در دوره‌های نگرانی عمومی افزایش قیمت می‌یابد، اما تأثیرات دقیق هر جنگ بر طلا ممکن است متفاوت باشند.
قیمت طلا در ایران
قیمت طلا در ایران، مانند سایر بازارهای جهانی، تحت تأثیر عوامل مختلفی قرار می‌گیرد. برخی از عوامل موثر بر قیمت طلا در ایران عبارتند از:
قیمت جهانی طلا
قیمت طلا در بازارهای جهانی می‌تواند تأثیر مستقیمی بر قیمت طلا در ایران داشته باشد. افزایش قیمت طلا در بازارهای جهانی ممکن است به افزایش قیمت طلا در ایران منجر شود.
نرخ دلار
قیمت طلا در ایران به قیمت جهانی طلا و قیمت روز دلار آمریکاست، وابسته است. بدین معنی که با افزایش قیمت دلار در مقابل ریال قیمت طلا هم بالا خواهد رفت.
تقاضا و عرضه داخلی
تقاضا و عرضه داخلی برای طلا در ایران نیز بر قیمت طلا تأثیر دارد. در برخی دوره‌ها، افزایش تقاضا می‌تواند به افزایش قیمت طلا منجر شود. همچنین، عرضه طلا از معادن موجود در ایران نیز نقشی در تعیین قیمت طلا ایفا می‌کند.
تورم
افزایش نرخ تورم می‌تواند به عنوان یک عامل افزایشی برای قیمت طلا در ایران عمل کند. طلا معمولاً به عنوان یک سرمایه‌گذاری ضدتورم جلب توجه می‌کند و انتخاب بسیاری از افراد برای جلوگیری از کاهش ارزش پولشان در شرایط رکود تورمی می باشد.
تحولات سیاسی و اقتصادی
تحولات سیاسی و اقتصادی داخلی و بین‌المللی ممکن است به تغییرات ناگهانی در قیمت طلا منجر شوند. برای مثال، تحریم‌های بین‌المللی یا سیاست‌های داخلی می‌توانند قیمت طلا را تحت تأثیر قرار دهند.
قوانین و مقررات دولتی
قوانین و مقررات دولتی می‌توانند تأثیری بر قیمت طلا داشته باشند. به عنوان مثال، ممکن است دولت ممنوعیت‌ها یا مالیات‌های جدیدی را در این زمینه اعمال کند.
شرایط جهانی
تحولات جهانی مانند بحران‌های اقتصادی، جنگ‌ها، و تغییرات سیاسی در دیگر کشورها نیز ممکن است به تغییرات در بازار جهانی طلا و به تبع آن در قیمت طلا در ایران منجر شوند.
